Banca Națională a Bulgariei (BNB) va suferi o transformare majoră de la data introducerii monedei euro în Bulgaria. Acesta va abroga actuala lege privind BNB din 1997, care reglementează actualul regim al consiliului monetar și va include Bulgaria ca una dintre țările cu drept de vot (prin rotație) în determinarea politicii monetare a zonei euro.

Moneda euro în Bulgaria. Guvernul de la Sofia planifică să treacă la moneda euro la 1 ianuarie 2025.

Moneda euro în Bulgaria. Cum va fi reformat sistemul bancar

Odată cu adoptarea monedei euro, Banca Națională Bulgară își va pierde o parte din autonomie. Dar va dobândi un nou tip de atribuții ce decurg din participarea sa la sistemul monetar euro, relatează Radio România.

În sistemul actual, există un vot prin rotație în Consiliul de Admnistrație al BNB. Ţările din primul grup (Germania, Franța, Italia, Spania și Țările de Jos) au 4 voturi. Iar cele din al doilea (toate celelalte țări din zona euro, în prezent 15) au în total 11 voturi.

După ce va fi adoptată moneda euro, conducerea BNB va fi formată din șapte persoane. Inclusiv un guvernator și trei guvernatori adjuncți (responsabili de departamentele „Emisii”, „Supraveghere bancară” și „Bănci”). Ceilalți trei membri vor rămâne în cota președintelui.

Bulgaria schimbă total sistemul

Odată cu adoptarea monedei euro, Bulgaria va trece de la un sistem de consiliu monetar la participarea la Uniunea Monetară Comună. Aceasta înseamnă că actualele mecanisme indirecte de control asupra cheltuielilor guvernamentale vor fi înlocuite de regulile fiscale ale UE.

În prezent, legea interzice categoric Băncii Centrale sub orice formă să finanțeze guvernul sau municipalitățile. În zona euro, însă, statul bulgar, precum și băncile, vor avea deja un adevărat creditor de ultimă instanță, ceea ce va reprezenta o schimbare majoră pentru țara care a menținut cu succes un consiliul monetar vreme de peste 25 de ani.

Este adevărat că zona euro, ca și UE în ansamblu, au reguli de disciplină fiscală, dar problema este că în această etapă există dificultăți în a se garanta respectarea acestora.

În zona euro, este în vigoare o garantare reciprocă parțială a datoriilor statelor membre, dar aceasta este limitată la ponderea țării respective în capitalul BCE (sub 1% pentru Bulgaria).

În domeniul supravegherii bancare, transformarea reală a autorității BNB este deja prezentă. La 1 octombrie 2020, Bulgaria a devenit membră a Uniunii Bancare a UE, care include doi piloni principali - Mecanismul Unic de Supraveghere și un Mecanism Unic de Restructurare.

Băncile comerciale din Bulgaria şi aderarea la moneda euro

În ceea ce privește cele patru bănci mastodonte din Bulgaria – United Bulgarian Bank, DSK Bank, UniCredit Bulbank și Eurobank - BNB și-a pierdut atribuțiile directe și doar „sigilează” actele administrative individuale respective „doar la cererea emisă de Banca Centrală Europeană și în deplină conformitate cu aceasta".

Pe de altă parte, verificările băncilor mari sunt efectuate de echipe comune de supraveghere, ale supraveghetorului unic și ale Băncii Naționale. Deşi eși ultimul cuvânt vine de la Frankfurt.

Toate celelalte bănci din țară, care sunt cotate ca „mai puțin semnificative”, rămân în mâinile supravegherii naționale.

Dar Frankfurt are și atribuții solide legate de acestea. Inclusiv privind intervenția directă. De exemplu, Banca Centrală Europeană stabilește metodologia prin care se realizează supravegherea. rankfurt poate decide să închidă o bancă în Bulgaria din proprie inițiativă. Iar BNB nu mai poate retrage în mod independent licența vreunei bănci.

De asemenea, Banca Centrală Europeană are un vot decisiv în fiecare caz de achiziție a unei participații calificate la o bancă. Iar dacă se opune, BNB este obligată să respecte dispoziția. Frankfurt reglementează, de asemenea, cerințele de capital ale băncilor din Bulgaria etc.

Chiar și după aderarea la moneda euro, BNB își va păstra politica macroprudențială ca autoritate a sa. Dar Sofia trebuie să notifice Frankfurt și legat de aceste decizii și să ia în considerare în mod serios opinia Băncii Centrale Europene.